近日，在上海举办的陆家嘴论坛上，“转型金融”“ESG投资”“绿色金融产品创新”成为参会金融专业人士谈论的热点话题。
　　业内人士认为，当前经济社会绿色低碳发展已是大势所趋，践行ESG成为全球金融业的“必答题”。应运而生的转型金融，作为高碳行业低碳转型重要金融手段，对于推动经济高质量发展具有重要意义。
　　转型金融市场的发展需要国际交流与合作
　　通常而言，转型金融是指针对市场实体、经济活动和资产项目向低碳和零碳排放转型的金融支持，尤其是针对传统的碳密集和高环境影响项目、经济活动或市场主体。与传统的绿色金融相比，转型金融更加关注传统高碳行业转型过程中的资金缺口问题。
　　卢森堡财政部部长白友莉(Yuriko Backes)认为，绿色金融、转型金融市场的发展需要国际交流与合作，上海和卢森堡作为领先的国际金融中心，应进一步加强双边关系，资本市场可以进一步相互连接。她强调，上海致力于2025年前成为全球资产管理中心。2022年中国证监会进一步强调中国的公募基金要进一步国际化，并鼓励中国的基金公司走出去。随着中国继续追寻收益和投资组合多元化，卢森堡作为欧洲的基金中心，无疑将成为中国资管公司设立基金的首选之地。
　　此外，白友莉表示，当前气候变化仍是人类面临的最重要的生存威胁，这些全球挑战需要在全球范围内得以解决。数据显示，到2050年前，全球经济要实现净零排放预计需要125万亿美元。为了完成这一目标，无论公共部门和私营部门的投资都必须达到前所未有的规模。欧洲和中国在此领域的交流合作更显得尤为重要。
　　白友莉指出，本质来说，金融就是国际的，因此欧盟与包括中国在内的其他地方之间的合作非常关键。之前，中国和欧盟牵头推出《可持续金融共同分类目录》，为世界树立了榜样。采用一致趋同的标准既是可取的，也是可以实现的。像卢森堡和上海这样的国际金融中心将发挥关键的作用，帮助促进和调动各地的绿色投资。未来期待双方在绿色金融、转型金融等领域开展合作与对话，并在两个金融中心城市之间建立进一步的桥梁，推动经济社会的可持续发展。
　　在转型金融具体国际合作实践中，卢森堡金融监管委员会ESG负责人强调信息透明性、统一标准分类的重要性。
　　卢森堡证券交易所首席执行官、卢森堡环保金融交易所创始人朱莉·贝克(Julie Becker) 则表示，ESG数据标准化提升有利于可持续投资，建立有结构的数据模型用于决策至关重要，“我们在2021年9月建立了交易所的数据中心，对于每一个证券都提供250个数据点，这其中包括结构性的可持续数据，超过11000个可持续债券、绿色社会可持续债券信息等。”
　　丰富完善转型金融工具参与绿色转型发展
　　目前转型金融得到国际社会的广泛关注。放眼国内，去年以来，人民银行公开释放的信息中，多次提及转型金融，表示要以支持绿色低碳发展为主线，继续深化转型金融研究，实现绿色金融与转型金融的有序有效衔接，形成具有可操作性的政策举措。
　　对此，浦发银行董事长郑杨表示，“要加快发展转型金融，助推建设低碳社会。近年来绿色金融重点是讲支持环保、绿色能源、绿色交通等零碳排放产业，取得了较快的发展。但是支持火电、钢铁等高碳行业低碳转型的转型金融，相对发展滞后，所以目前人民银行和上海政府都在积极落实G20转型金融框架工作要求，推动编制转型金融的目录和体系。我们认为加快推动转型金融的发展，需要融合各方面的力量积极推进，助力实现低碳转型和经济增长有机地统一。”
　　郑杨建议，一是要加强多边框架下的国际合作，尽快形成国际统一的绿色金融、转型金融的标准体系。比如，建立绿色金融的系统网络、加强G20转型框架等绿色低碳国际合作。在此基础上，继续加强在规则制定、产品创新、路径实现、人才培育等多方面国际合作，共同探索构建全球统一的绿色金融、转型金融标准体系。
　　二是要加强政策引导，激发金融服务绿色低碳发展的潜力。在政府层面，建议持续完善减税贴息等方面的激励机制；在金融管理层面，建议通过完善机构评级、绩效评价等举措，来激励金融机构更好地做好绿色低碳转型的服务。
　　三是要树牢绿色发展的理念，提升金融机构服务的能力。金融机构应积极主动地将ESG理念融入到自身的发展战略，提升绿色低碳发展的意识。同时，继续强化绿色信贷、绿色债券、绿色保险、绿色租赁、碳金融，以及可持续发展挂钩债券等金融产品的创新。积极拓展绿色金融的业务场景，打造一体化的绿色金融服务体系，来持续提升专业化服务能力。
　　据悉，截至今年一季度末，浦发银行集团口径绿色金融余额突破了万亿元，其中绿色信贷突破了4800亿元。
　　在谈及如何推进转型金融发展时，国泰君安总裁王松也表示，一是要打造碳金融领先优势，助力实现“双碳”目标；二是深耕绿色低碳产业，提供绿色投融资服务；三是加大产品的创设力度，丰富ESG产品的供给；四是开展绿色低碳运营，履行企业的社会责任。
　　记者了解到，2021年，国泰君安在中国的证券行业率先发布实施了《践行碳达峰与碳中和的行动方案》，是全球首批入围穆迪ESG评级标准的中资证券公司。截至目前，国泰君安累计参与碳交易市场成交量6500万吨，在试点碳交易市场份额中，累计交易约17亿元。同时，累计完成绿色股债融资规模超过3000亿元，参与绿色债券投资交易规模累计达到668亿元。
　　
（文章来源：新华财经）